📊 影响分析
事件反映AI创业公司高压竞争，提振光模块等算力需求，但创业公司风险上升可能压制AI芯片板块情绪。
事件触发 ⚡
联合创始人翁荔因连续7个月高强度工作导致身体透支，在Thinking Machines Lab发布Inkling模型之际宣布离职
产业链传导 🔄
离事件暴露AI创业公司高压竞争环境，其他公司为追赶进度加大算力部署，间接拉动光模块等算力基础设施需求
受益赛道 📈
光模块、高速光器件等算力基础设施赛道受益于AI创业公司竞争加剧带来的算力投入增长
核心标的 🏢
光模块龙头公司因直接受益于算力需求增长，有望获得订单与业绩上修
中
中际旭创 300308全球光模块龙头，受益于AI数据中心高速光模块需求爆发
新
新易盛 300502高速光模块核心供应商，订单弹性大
天
天孚通信 300394光器件平台型公司，深度绑定头部光模块厂
剑
剑桥科技 603083高速光模块量产能力突出，客户覆盖主流云厂商
数据来源：行业公开数据、公司财报、券商研报，仅供参考，不构成投资建议。