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大摩研报看好AI基建回调

产研7*24 · 35分钟前 · AI前沿
📖 内容分析
摩根士丹利解读AI板块回调：属技术性回调，看好AI基建。
📊 影响分析
大摩研报强调AI基建长期价值，直接利好相关基础设施供应商，短期回调提供布局窗口。
🔗

逻辑传导链

事件触发 ⚡
摩根士丹利发布120页深度研报，判定AI板块近期大跌为技术性回调，基本面未逆转
120页
研报篇幅
技术性回调
大摩核心判断
强烈看好
研报评级
产业链传导 🔄
研报观点被机构投资者消化，短期恐慌情绪缓解，资金重新聚焦AI基建长期需求，资本开支预期上调
+15%
研报发布后大摩AI基建指数预期上调幅度
3000亿美元
2025年全球AI基建资本开支预测规模
受益赛道 📈
AI基础设施建设（服务器、数据中心、光模块、高速互联）成为直接受益赛道，长期需求强劲
28%%
2024-2028年全球AI基建CAGR
1.2万亿美元
2030年AI基建累计投资规模
核心标的 🏢
A股光模块、服务器及PCB龙头受益于AI基建订单确定性，回调后配置价值凸显
中际旭创 300308全球光模块龙头，高速率产品直接受益于AI数据中心扩容
工业富联 601138AI服务器代工龙头，与英伟达深度绑定，订单持续增长
沪电股份 002463高端PCB核心供应商，服务器及交换机板卡需求旺盛
中科曙光 603019国产算力平台龙头，承建多地智算中心，直接受益于基建投资
浪潮信息 000977国内AI服务器市占率领先，受益于大规模算力采购

数据来源：行业公开数据、公司财报、券商研报，仅供参考，不构成投资建议。